01.10内参强推买入13只暴涨停股

　　保利地产：千亿航母首起航

　　充分的推货量下诞生千亿级保利。2011年公司1500万方的新开工项目，使得2012年公司有非常多的货源得以推出。随着全国住宅市场，特别是一二线城市住宅市场的回暖，保利在2012年实现了千亿级销售的突破。

　　积极拿地，坚持一二线布局仍是保利未来的航向。公司在 2012年以底价获得大量项目储备，全年公司共新增储备项目42个，总建面共1400 余万方，其中约 850 万方位于主要一二线城市，公司深耕一二线城市的战略意图显露无疑。预计2013年公司拿地金额安排将在2012年200 亿的基础上增加至300 亿以上。

　　一二线城市的布局助力公司项目的去化。2012 年住宅市场的回暖具有一定区域特性——部分三四线城市由于供给量较大，虽然需求也有所回升，但整体去化仍然不甚理想，一线城市则出现供不应求的局面，未来市场仍将维持一二线城市补库存，三四线城市去库存的状况。抢先占据一二线先机地位的保利项目去化有保障。

　　充分的货源保障保利2013年的继续成长。预计2012年全年新开工面积将超过1200万方，加上过去几年较多的新开工项目，2013年公司可推货量有充分保障，考虑到公司将根据市场情况适时作出调整，我们预计公司全年推货量将达到1000万方以上。。

　　预计公司2012、2013年EPS分别为1.22 和1.58 ，对应PE为8.82 和6.75 ，考虑到公司在行业龙头地位将越来越突出，一二线的布局又直接受益于接下来一段时间内区域的分化，给予公司推荐评级。