核心信息平台《目标4500点 政策引领新的投资机会》

　　摘要：核心信息平台(www.coreinfos.com)　　自3月15日"两会"闭幕后，随着政策方向的明朗，上证指数强势上攻，一举突破2009年以来3478点高位，创出6年以来的新高。

　　政策因素在影响证券价格走势的分力中占有重要地位。只有研究好未来的政策方向，才有机会把握住市场主流的投资机会。从近期走势看，在2015年政府工作报告中提出的“互联网+”、“在线教育””、“信息安全”等概念股强势拉升。

　　这类股票还能涨多久?未来大的投资机会还有哪些?其实，在2015年政府工作报告中已经为我们揭示了答案。

　　2015年经济社会发展的主要预期目标是：国内生产总值增7%左右，居民消费价格涨幅3%左右，城镇新增就业1000万人以上，城镇登记失业率4.5%以内，进出口增长6%左右，国际收支基本平衡，居民收入增长与经济发展同步。能耗强度下降3.1%以上，主要污染物排放继续减少。

　　与2014年经济社会发展的主要预期目标相比，主要增加了“进出口增长6%”以及“能耗强度下降3.1%以上，主要污染物排放继续减少”两项新目标。

　　2013年9月和10月，习主席分别提出建设“新丝绸之路经济带”和“21世纪海上丝绸之路”的战略构想;2014年9月，国务院发布《关于依托黄金水道推动长江经济带发展的指导意见》;今年3月21日，中日韩三国外长一致同意继续努力，加快三国自贸区谈判。这一系列政策都将成为支持“进出口增长6%”目标的重要基础。那么，与中国装备走出去相关的港口、铁路、电力、通信、工程机械、汽车、飞机、电子，以及自贸区相关的港口、物流等板块都将迎来长期的投资机会。

　　而要达成“能耗强度下降3.1%以上，主要污染物排放继续减少”的目标，政府工作报告中指出，将深入实施大气污染防治行动计划，实行区域联防联控，推动燃煤电厂超低排放改造，促进重点区域煤炭消费零增长。推广新能源汽车，治理机动车尾气，提高油品标准和质量，在重点区域内重点城市全面供应国五标准车用汽柴油。2005年底前注册营运的黄标车要全部淘汰。

　　由此可以看出，新能源汽车及其相关的锂电池、充电桩，优质的柴油发动机及燃油喷射系统的相关公司将从中受益。而对环境污染较严重的煤炭板块将受到不利影响。

　　同时，在今年政府工作报告中首次提出：“我国节能环保市场潜力巨大，

　　要把节能环保产业打造成新兴的支柱产业

　　。”

　　支柱产业由于在国民经济中生产发展速度较快，对整个经济起引导和推动作用。必将得到来自政策和资金方面的持续支持。因此，笔者建议，将节能环保板块作为今年的重点投资方向之一。预计与之相关的空气检测、大气治理、污水处理、工业废物和生活垃圾资源化利用等相关公司都有望得到投资者青睐。

　　本轮行情的核心动力在于创新。创新一方面指老经济的改革，另一方面是新经济的创造。

　　国企改革是老经济模式转变的代表，除了中粮集团、国投公司等6家首轮改革试点单位外，其他如轻工集团等相关上市公司也值得关注。在行业方面，笔者建议关注电力行业的改革情况。

　　在新经济方面，“互联网+”及“工业4.0”相关的大数据、云计算、物联网、电子商务、信息安全等相关公司都值得持续关注。

　　此外，我国正处于经济转型期。为了保证经济转型过程的平稳过渡，作为三驾马车之一的投资也将再次起到转型基石的作用。

　　在今年的政府工作报告中指出：“城镇化是解决城乡差距的根本途径，也是最大的内需所在。住房保障逐步实行实物保障与货币补贴并举，把一些存量房转为公租房和安置房。对居住特别困难的低保家庭，给予住房救助。坚持分类指导，因地施策，落实地方政府主体责任，支持居民自住和改善性住房需求，促进房地产市场平稳健康发展。”

　　笔者认为，要落实地方政府主体责任，把一些存量房转为公租房和安置房的方式，将是由地方政府对市场中的存量房进行收购。由此，将有效消化市场中的存量房源，对房地产公司而言将是重大利好。

　　此外，政府工作报告要求：“重大水利工程已开工的57个项目要加快建设，今年再开工27个项目，在建重大水利工程投资规模超过8000亿元。”而2014年水利工作投资规模为700亿元，投资额增长10倍以上。因此，水利建设也将成为今年投资的又一重要方向。

　　去年笔者撰文指出，本轮牛市有望在政策导引以及不断创新的核心动力下突破4500点。随着近期股指的强力突破，相信这一目标并不遥远。