外资行自贸区机构设置模式摇摆

星展、花旗支行6月内率先开张
本报记者 刘振盛 上海报道

    10月9日，记者从星展银行（中国）了解到，目前该行正在就人员、系统等方面，为新设的自贸区支行进行筹备，预计在六个月之内开张营业。花旗中国也向记者透露，已经成立以花旗中国董事长带队的工作小组推进自贸区支行的设立，目前开始向在华客户及其海外总部进行介绍，探讨可能的商务模式变化及相应解决方案。

    不过，除上述两家外，目前不少外资行在自贸区机构设置上，仍在选择分行、支行或是子行的模式中摇摆，尚未正式提出新设机构的申请。

    在未来的业务重点方面，星展银行向记者表示，已经成立专门项目小组，研究利率市场化、资本项目开放带来的新产品、新服务，将首先在自贸区推出。

    “利率、汇率以及离岸业务的试点创新，将是外资行在自贸区下一步关注的重点业务。”上海一位外资行高管向记者表示。

    模式选择举棋不定

    目前，在外资行中，仅有星展银行、花旗银行获批成立自贸区支行。星展表示，初期主要服务自贸区内的企业客户。

    花旗中国则认为，自贸区的实施将成为中国经济进一步深化改革、开放与调整的重要契机，下一步将重点放在贸易自由化、人民币跨境流通和国际化等改革创新内容。

    不过，虽然众多外资行都纷纷看好自贸区的发展潜力，接受记者采访的多家外资行表示，在自贸区设置机构目前仍在研究当中，尚未正式提出申请。“这件事情还在准备当中，因为公布的监管细则不是很详细，所以究竟是采用设立独立的法人机构，或者只是分行、支行，现在都还没最终确定。我们也在和监管部门密切沟通，确定究竟能做哪些业务。”上海一位外资行高管向记者表示。

    银监会出台的《关于中国（上海）自由贸易试验区银行业监管有关问题的通知》规定，允许符合条件的外资银行在区内设立子行、分行、专营机构和中外合资银行。

    不过，上海一位外资行人士分析，现在主流的外资银行基本都已经在国内注册了法人银行，那么在自贸区里设置独立法人机构后，它与目前在华的法人银行区别何在，目前还没有详细的政策指引，所以估计子银行不会是外资行的首选，它们会更侧重在设立分行、支行两者间进行选择。

    即便如此，记者了解到，究竟是否可以直接设立分行，抑或先设立支行，也是不少外资行举棋不定的地方。

    与中资行获批设立分行不同，首批两家外资银行都是属于新设立自贸区支行。“之前外资行在自贸区范围内基本没有设立支行网点。现在新设立的支行也是属于上海分行管理，按道理它的经营范围要与分行保持一致，但是未来该支行的创新业务范围却与分行又有很大的差别。”上述外资行人士说。

    该人士还表示，从监管政策看，既鼓励外资银行在区内直接申请设立分行，又允许将支行升格为分行，而在银行体系内，新设支行与分行所需的投资金额差异较大，另外在行内的地位也会明显不同。

    四项前提条件

    “涉及利率、汇率以及离岸业务的试点创新，将是外资行具备优势的领域，也将是在自贸区里重点发展的业务内容，关键是能实现海内外网络的联动，将双边的资源嫁接好。”上述外资行高管表示。

    在监管部门公布的细则中，鼓励自贸区内的银行机构开展跨境融资、投资业务，包括大宗商品贸易融资、离岸船舶融资、跨境并购贷款和项目贷款、跨境资产管理和财富管理业务等多项内容。“外资行现在最看重的就是这部分业务内容。”上述外资行人士表示。

    花旗中国也向记者表示，未来的业务潜力可从两个方面挖掘，首先是自贸区对跨国企业有重大的吸引力。随着投资领域逐步扩大开放，会有更多企业在自贸区设立投资平台乃至地区总部、建立相应的营运中心、贸易窗口甚至资金中心，花旗银行可以在贸易金融、企业融资、资金集中运营、外汇买卖及跨境交易等方面发挥创新作用。

    其次自贸区推动对外投资的新体制，这将有利于外资行帮助企业走向海外的战略与之相结合，实现中国企业国际化的目标。

    不过，要想抓住自贸区带来的改革创新机遇，外资行显然还需做好更多的努力。上述高管提醒，尤其要注意在四个方面做好准备。

    首先是具备对离岸业务熟悉的从业人员；其次不仅是自贸区单个网点，而是要整体性支持这些创新业务的发展，比如中国区总部、海外分支行都要实现在业务上的联动发展；再者是对外资银行IT系统的要求将会更高；最后则是不断寻找开发客户的需求。“先从现有的客户延伸挖掘比较有利。”该人士说。

    星展中国相关人士表示，将充分引入在新加坡和香港两大自由贸易市场和金融市场的经验、专长，同时利用发达的亚洲业务网络，建立起上海自贸区业务和亚洲市场的密切联动。