深圳红岭私募布局金股03.03

　　恒泰艾普（300157）公司具备从勘探到钻井到完井的石油工程综合服务能力。作为恒泰艾普的工程技术服务平台，西油联合在加入恒泰艾普之后，先后参与恒泰艾旗下的安泰瑞项目和特立尼达项目，结合恒泰艾普为主的地质和油藏工程服务，西油联合在钻完井一体化服务能力方面已具备项目施工经验，已具备承接类似韩国浦项地热系统项目钻井和增产服务EPC 合同的技术基础。我们预计公司14 年-16 年的EPS 分别为0.25 元、0.49 元、0.61 元，油服行业整体景气度下行，但是恒泰艾普是具备海外增产服务分成能力的独特标的，股价经过充分调整后，预计后市还有进一步上扬空间，建议投资者适当增加融资买入仓位。